BayernInvest Multi Asset Sustainable Fonds: 09/2021-Bericht, Wertrückgang von 1,33% - Fondsanalyse


21.10.21 11:00
BayernInvest Luxembourg S.A.

Luxemburg (www.fondscheck.de) - Ziel des BayernInvest Multi Asset Sustainable Fonds (ISIN LU0828716919 / WKN A1J4AH, AL) ist es, eine attraktive Wertentwicklung zu erzielen in Verbindung mit einer regelmäßigen und stabilen Ausschüttung der Erträge, so die Experten von BayernInvest Luxembourg S.A.

Der Fokus des Anleihesegments liege dabei auf Euro-denominierten Anleihen. Der Aktienanteil von maximal 30% werde mittels einer Multi-Faktor-Strategie gemanagt. Das Investmentuniversum werde um Titel reduziert, die gegen grundsätzliche ESG-Kriterien (z.B. Produzenten von Waffen, Atomenergie, Tabak, Missachtung des UN Global Compact) verstoßen würden.

Der Berichtsmonat September gelte saisonal eher als ein schwächerer Monat. Dies habe sich auch in diesem Jahr bewahrheitet. Diskussionen um ein Ende der Stützungsmaßnahmen der Notenbanken, höhere Corona-Inzidenzen in einigen asiatischen Staaten und vor allem Probleme in diversen globalen Lieferketten hätten die Marktteilnehmer irritiert. Die Inflation habe in den USA mit 5% gegenüber dem Vorjahr einen Wert erreicht, der zuletzt Anfang der Neunziger Jahre gemessen worden sei. Auch in Euroland und insbesondere in Deutschland steige das Preisniveau. Energiekosten, Mieten aber auch höhere Steuern würden die Konsumentenpreise treiben.

Vor diesem Hintergrund weise der breite europäische STOXX 600 Index eine negative Entwicklung auf. Er verliere im Berichtsmonat 3,2%. Der S&P 500 Index in den USA gebe nach Erreichen der Höchststände im August im September 4,7% ab (in USD). Technologiewerte in den USA würden als besonders inflations- und zinssensibel gelten und mit einem Minus von 5,7% (in USD) korrigieren.

Staatsanleihen des Euro-Raumes hätten über den Berichtsmonat bei weiter steigenden Renditen eine negative Wertentwicklung aufgewiesen. Der iboxx EUR Sovereign Index sei um 1,2% gefallen. Die Risikoaufschläge von Unternehmensanleihen hätten eher seitwärts tendiert. Der iboxx EUR Corporates Index der Unternehmensanleihen mit hoher Bonität habe wegen steigender Renditen dennoch 0,7% abgegeben.

Der Multi Asset Sustainable Fonds habe im Berichtsmonat 1,4% verloren. Alle Assetklassen hätten sich im Berichtsmonat im Konsolidierungsmodus befunden. Positiv hätten sich eine Portfolio-Insurance-Position auf der Aktienseite und Fremdwährungspositionen in USD ausgewirkt. Im Fonds werde eine breite Diversifikation über Assetklassen und eine risiko-ausgeglichene Anlagepolitik mit dem Anlageschwerpunkt Nachhaltigkeit und Klimaschutz umgesetzt. (Stand vom 30.09.2021) (21.10.2021/fc/a/f)






hier klicken zur Chartansicht

Aktuelle Kursinformationen mehr >
Kurs Vortag Veränderung Datum/Zeit
139,52 € 139,56 € -0,04 € -0,03% 01.01./01:00
 
ISIN WKN Jahreshoch Jahrestief
LU0828716919 A1J4AH 141,32 € 131,14 €